
专题:春季行情未完待续 阶段性波动或是布局良机
来源:江伯衡
从2024年喊到2026年,现在人们普遍认为,AI应用的元年真的就在眼前。
最近,阿里巴巴旗下的千问App,在发布2个月后,月活(月均活跃用户)突破1亿。就此迈上全球AI应用第一梯队。
这也意味着,阿里距离将千问打造为一个超级入口的目标更近了。而与此同时,这两年,也有不少AI应用倒下。
当AI应用的大门真的即将打开时,真正能成为玩家、还留在牌桌上的,实际上并不多。
20年前,站在潮头的某位人士说,天下所有的生意都可以用互联网重做一遍。
近来,也有人说,几乎所有的商业模式,都可以用AI重做一遍。
今天,大模型能力还在持续升级,AI Agent正在成为新的风口,AI应用仍旧未能找到属于自己的“iPhone时刻”,但下半场,越来越像是巨头们的舞台了。
01
一位投资人曾说:当下,小企业做大的概率包括难度越来越难,相较而言,大公司更有韧性。
硅谷顶级科技媒体,此前通过对 32 家AI公司的分析发现,短短七个月内,这些公司年化收入从 150 亿美元增至超过 300 亿美元,翻了一番。
然而,OpenAI 和 Anthropic两家公司占据了近 85% 的收入份额。
另外,收入排名前十的公司,合计占比高达 94%。
数据来源:the information
尽管AI 应用的收入增长势头强劲,但初创公司的生存面临挑战。
表现出色的编码工具 Cursor 和 Cognition 正遭遇来自模型供应商 OpenAI 和 Anthropic 的直接竞争,后者已推出自有编码工具。
国内情况也很明显。
2023年7月,一个名叫“妙鸭相机”的AI写真工具正式发布,在几乎没有宣发的情况下,全凭网友分享、推荐,不到一周就火爆全网,成了国内第一个在C端破圈的AIGC应用。
“妙鸭相机”的定位“AI摄影师”——让用户以更低的成本足不出户拍到专业质感的写真,直接向海马体、天真蓝等线下写真馆发出挑战。
然而,随着竞品类似功能的推出、模型能力的提升,爆火一个月之后,妙鸭相机的先发优势迅速被瓦解。
数据来源:点点数据
相较于“妙鸭相机”,阶跃星辰此前切入的AI陪伴(又称AI角色扮演类)赛道,一度更加热门,各路玩家争相入局。
2024年12月,阶跃星辰停止对旗下AI陪伴类产品冒泡鸭的大范围投入,冒泡鸭团队更是合并至对话产品“跃问”(现更名为“阶跃AI”),仅留部分员工运维。
此时,距离冒泡鸭正式上线,不过大半年的时间。
一名阶跃星辰员工说,经过一年探索,团队现在在产品布局上学到的深刻一课是:
不要在已有头部玩家的领域,参与竞争。
02
再看AI搜索领域,则是AI应用厮杀的主战场,也更加鲜明的体现了——在巨头面前,初创企业真的很难冲出来。
搜索是互联网大厂深耕多年的核心赛道,各家除了拥有庞大用户的入口外,还有丰富的内容生态、雄厚的资金实力和强大的技术能力。
很多小厂,可能注定会被碾压。
2023年8月,昆仑万维(维权)推出“天工AI搜索”,并开启内测申请。
严格意义上来说,天工AI是国内第一款明确定位于AI搜索的生成式AI产品,但受制于模型效果,在当时的节点上并没有砸出太大水花。
2024年初,秘塔AI搜索横空出世,以毫秒级响应速度和无广告、高质量的答案,在用户中迅速走红,一经发布便获得了极高的热度,访问量增速甚至一度超过月之暗面旗下的Kimi。
在当时,秘塔AI搜索走的路是独特的,即用搜索引擎的结果与大模型生成的内容结合,输出结构化答案,并清晰标明来源。
这种做法不仅提升了搜索的准确性,也极大减少了“幻觉”的发生。
而这也等于是给大厂们打了个样。
很快,在大厂的“围剿”下,秘塔AI跌出了用户视野,到去年5月,其MAU在国内AI应用中仅排名29。
还有此前打着“长文本”标签的Kimi,一度让很多人记住。
但是2024年8月,背靠抖音巨大流量池的豆包,空降国内AI App MAU榜首,以4031万MAU的绝对优势霸榜。
与此同时,Kimi的MAU由2024年7月的2456万,迅速下滑到611万。
此后,Kimi虽然慢慢稍有回升,但是目前,在DeepSeek、豆包和元宝的夹击下,Kimi已经被甩开很大差距了。
Kimi起步够早,技术能力也不差,资金实力在创业公司中也在前列,但依然拼不过大厂手握流量、携生态之力的追赶挤压。
目前,秘塔已经转向B端。天工AI,也在去年5月进行了整体产品升级,重新定位于AI办公智能体,告别了AI搜索。
03
在AI大模型的激烈竞争中,不仅新兴力量难以立足,就连网易、京东、拼多多、携程等互联网腰部大厂也日益边缘化。
2023年7月,在世界人工智能大会上,网易CEO丁磊曾抛出豪言——“用最快的速度探索AI大模型的创新、应用,是网易的首要任务。”
然而,网易近两年发布的通用大模型,大都没能激起太大的浪花,并逐渐沉寂。
谁都明白AI的重要性,腰部大厂们不是不想拼,而是实在拼不起了。腰部大厂在AI的下半场中已无力正面抗衡。
究其原因,主要是资金、流量、人才与生态四重压力。
腰部大厂每年至多能投入百亿元左右用于AI,但这在通用大模型的巨额消耗面前微不足道。
例如:阿里启动3800亿元三年投资计划,OpenAI今年上半年营收43亿美元,净亏损却高达135亿美元。
这场“烧钱战争”,已非腰部玩家所能承受。
除了资金门槛高企、百亿投入难见水花外,流量与生态的挤压,也让腰部大厂在AI领域的施展空间受迫。
头部大厂凭借自有流量池显著降低获客成本。字节的豆包依托抖音导流,已成长为国内最大AI APP,月活超1.7亿。
腰部大厂缺乏流量优势,在拉新时必须依赖高昂的外部投流,且即便获得用户,也易陷入“越多用户、亏损越大”的困境。
头部大厂围绕AI投入巨资,目标是成为AI时代的超级入口。
作为国内最大的电商平台,阿里巴巴旗下业务涉及购物、支付、零售、外卖、出行等日常生活的方方面面,千问的多数任务,都可以在阿里生态中“内循环”。
通过内部生态调用,千问走通了“搜索—决策—支付—履约”全流程。
在阿里之前,字节、腾讯等却在AI行业率先出手,先后推出豆包、元宝等AI应用,凭借抖音和微信等各自平台的导流,也均已成长为国内头部应用。
此外,腰部大厂还面临人才的不足,这也导致技术差距不断被拉大。
顶尖AI人才正加速流向头部企业,如腾讯引入前OpenAI研究员,字节招募谷歌DeepMind研究副总裁。
头部厂商在算力、数据、应用场景及薪酬上的优势,形成强大的人才虹吸效应,腰部和中小企业难以竞争。
腰部大厂已普遍放弃研发通用大模型,转向编程、图像、客服等垂直模型,或尝试性价比路线。
然而,头部厂商同样在布局垂直应用,并通过Agent生态扩展服务边界,持续挤压腰部企业的细分市场。
看上去,这场技术革命,似乎正日益演变为巨头之间的游戏。
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